スマホ価格が14%上昇、AIブームでメモリチップが不足

チップ不足は、もう工場や大手テック企業だけの問題ではありません。あなたのポケットにまで届いています。今年第1四半期、世界のスマートフォン価格は14%上昇しました。

何が起きたの?

AIブームと新しいデータセンターに後押しされたチップ需要が、工場の生産能力を追い越しています。特に逼迫しているのが広帯域メモリ(HBM)で、需要は利用可能な供給能力を200%上回っています。SK Hynixは主要メーカーの一つです。

チップ市場全体の規模は約1兆ドル。AppleやSamsungは、限られたメモリ供給をめぐってNvidiaや大手AI企業と競う立場になり、スマホやPCに回る分が減っています。

工場はどうして増産できないの?

AI専門家のモハンマド・アル=ハワジャ氏は、この不足は約2年前から予想されていたと言います。氏は、TSMC(台湾のチップ大手)のCEOが今年または2027年に25〜30%の不足が出ると見積もったことを挙げています。

ソフトウェアやアプリは、速く安く規模を拡大できます。一方、チップ工場には巨大な工場、電力網、インフラが必要なので、供給は需要よりずっとゆっくりしか伸びません。

Bloomberg Intelligenceの半導体アナリスト、ジャック・シルバーマン氏は、スマホやPCのメーカーは利益率が薄いと付け加えます。高い利益率を持つAppleと違い、多くの企業は部品コストの上昇を吸収できず、負担の一部が購入者に回ります。

お金はどこへ流れている?

Morgan Stanleyは、大手テック5社が2026年から2030年に約4.2兆ドルを投じると試算しています。最多はAmazonで約2,200億ドル、続いてAlphabetが2,050億ドル、Microsoftが1,700億ドル、Metaが1,450億ドルです。

OpenAIとAnthropicは、今年上半期の世界のベンチャー投資全体の43%を集めました。それでもPwCの調査では、CEOの56%が「これまでAIから得られた財務的な効果は小さい」と答えています。

これって既視感がある?

ある程度は、そのとおりです。2021年の世界的なチップ不足は自動車メーカーや電子機器を直撃しました。2025年11月には、AIデータセンターがDRAMとHBMの供給を吸収し、メモリ価格が急騰しました。

これからどうなる?

TSMCは、チップ市場が2030年までに1.5兆ドルを超え、そのうちAIとハイパフォーマンス・コンピューティングが55%を占めると見ています。スマホや機器向けは20%になる見通しです。

アル=ハワジャ氏は、投資がいつ利益に変わるかはまだ不透明だとしつつ、2030年までに大きな成果が期待されていると話します。当面、スマホ価格への圧力は続きそうです。